Kot pri mnogih izumih je tudi zgodovina video iger nekoliko sporna. Video igre, kot jih poznamo danes, lahko zasledimo v zgodnjih petdesetih letih prejšnjega stoletja. Ralph Baer, ki je po nekaterih zaslugah oče video iger, je bil televizijski inženir, ki je leta 1950 razvil koncept za interaktivne televizijske igre. Vendar je minilo nekaj let, preden so se njegove vizije uresničile. Leta 1951 je William Higginbotham razvil prvo interaktivno računalniško igro, imenovano Tennis for Two.
Video igre so se začele razvijati v arkadne igre in sčasoma v domače konzole. Najzgodnejše video igre so vključevale Computer Space; ki je bila prva arkadna igra na kovance; Pong, ki je bila prva množično proizvedena video igra; streljanje; in Space Invaders, ki je bila prva video igra, ki je prikazala animirane like in visoke rezultate.
Najzgodnejše video igre, ki so se igrale doma, so bile na Atari Video Computer System (VCS 2600), ki je izšel leta 1977 in se prodajal prek Searsa. Poleg Ponga in Space Invaders sta bili Atarijevi najzgodnejši videoigri Breakout in Combat. Hitro so se razvijale tudi arkadne igre na kovance. Najstarejše video igre, ki jih najdemo v arkadah, vključujejo Asteroids in Pac Man, ki ostaja najbolj priljubljena arkadna igra vseh časov.
Ena najzgodnejših videoiger, ki je prikazala dolgotrajen lik videoiger, se je pojavila leta 1981, ko je Nintendo izdal Donkey Kong z Mariom. Mario, ljubljeni vodovodar, ki je bil sprva mišljen kot mizar, je bil skozi čas predstavljen v središču več deset videoiger in še več jih je na udaru. Druge video igre z dolgotrajno priljubljenostjo vključujejo serijo Final Fantasy, Zelda in Pokemon.
Po skoraj treh desetletjih je napredek od najzgodnejših video iger do današnjih sodobnih različic fenomenalen. Tehnološki napredek, ki razvijalcem programske opreme omogoča, da dvignejo okvire, je povzročil tri glavne svetovne igralce: Microsoft, Sony in Nintendo. Vsako podjetje oglašuje svoje lastne dosežke v industriji iger, vendar je Nintendo rekord najbolj prodajanih video iger vseh časov; že več kot 20 let je Super Mario Bros. imel to čast, preden jih je leta 2009 prehitel Wii Sports.