Ključni dejavnik pri odločitvi za refinanciranje stanovanja je, ali bo nova obrestna mera znižala vrednost hipoteke za zadosten znesek za povrnitev stroškov zaključka refinanciranja. Stroški zapiranja posojila so sestavljeni iz vrste provizij in drugih stroškov, ki jih morajo posojilojemalci plačati za pridobitev nove hipoteke. Ti stroški se običajno gibljejo od 2 do 3 % zneska posojila. Stroške zapiranja je mogoče razvrstiti v štiri kategorije: provizije posojilodajalca, provizije tretjih oseb, predplačane in depozitne stroške ter državne pristojbine in davke.
Najpogostejši stroški, ki jih bodo posojilodajalci ocenili za posojilojemalce, so provizija za prijavo, provizija za izdajo posojila in diskontne točke. Za kritje svojih administrativnih stroškov večina posojilodajalcev posojilojemalcem zaračuna pristojbino za prijavo. Provizija za odobritev posojila je običajno eden največjih stroškov zapiranja refinanciranja. Izračuna se kot odstotek zneska posojila in je običajno od 1 do 2 % ali več. Če je provizija za pridobitev posojila manjša od 1 %, posojilodajalec običajno nadomesti nižji znesek tako, da posojilojemalcu zaračuna višje provizije na drugih področjih ali celo višjo obrestno mero.
Mnogi posojilojemalci se odločijo znižati obresti na svoje posojilo tako, da hipotekarnemu posojilodajalcu plačajo tako imenovane diskontne točke ali diskontne provizije. Posojilodajalci običajno zaračunajo 1% zneska posojila, da znižajo skupno obrestno mero z 1/8 na 1/4%. Večina posojilodajalcev bo od posojilojemalcev zahtevala tudi plačilo drugih vnaprejšnjih stroškov za refinanciranje njihovega doma, vključno s stroški obdelave in zavarovanja.
Provizije tretjih oseb so stroški zapiranja refinanciranja, ki jih morajo posojilojemalci plačati prodajalcem, ki dokončajo posebne naloge ali storitve, ki so potrebne za zapiranje posojila. Za določitev poštene tržne vrednosti nepremičnine in za zagotovitev, da znesek posojila ne presega vrednotenja, je treba opraviti cenitve. Lastninsko zavarovanje je potrebno za zavarovanje posojilodajalcev pred izgubo, ki je posledica težav z lastninsko lastnino. Cena police je odvisna od zneska posojila in lokacije nepremičnine. Zaprtje se plača odvetniku ali podjetju za zapiranje, ki je odgovorno za izvedbo zaprtja.
Druga skupina stroškov zapiranja refinanciranja, ki jih posojilojemalci običajno plačajo, so predplačila in stroški depozita. Vnaprej plačane obresti so denar, ki ga posojilojemalci plačajo na obresti, ki zapadejo do prvega dne v mesecu. Višina tega odhodka je določena z obrestno mero posojila in datumom zaključka. V ZDA morajo posojilojemalci, ki prejmejo posojila Zvezne stanovanjske uprave (FHA), plačati zasebno hipotekarno zavarovanje. Za ta strošek jim ni treba plačati iz lastnega žepa, ker so stroški, običajno 1 1/2 % zneska posojila, vključeni v posojilo.
V primerih, ko je znesek posojila več kot 80 % ocenjene vrednosti nepremičnine, lahko posojilodajalci zahtevajo, da posojilojemalci vplačajo mesečne depozite na depozitni račun za davek na nepremičnine in zavarovanje lastnikov stanovanj. Plačila so sorazmerna, običajno približno 1/12 ocenjenih letnih davkov in zavarovanj. Večina posojilodajalcev je od posojilojemalcev zahtevala, da plačajo večmesečno plačilo depozita vnaprej, da zagotovijo ustrezna sredstva za plačilo davkov in zavarovanja v primeru višjih stroškov od pričakovanih.
Zadnjo večjo kategorijo stroškov zapiranja posojila zaračunavajo regionalne in lokalne vlade. Številne občine zaračunavajo pristojbine za evidentiranje za vpis aktov in hipotek v javno evidenco. V nekaterih okrožjih in zveznih državah v ZDA se davki na prenos zaračunajo za refinanciranje stanovanja. Ti stroški se bodo razlikovali glede na lokacijo in jih hipotekarni posojilodajalec ne določi.
Da bi zagotovili, da so potrošniki seznanjeni s stroški, povezanimi s pridobitvijo posojila za refinanciranje, morajo hipotekarni posojilodajalci v ZDA po zakonu strankam dati dokument, imenovan Good Faith Estimate of Closs Costs. Strankam ga je treba dati v treh delovnih dneh po tem, ko posojilodajalec prejme vlogo za posojilo. V dobri veri oceni zaključnih stroškov so razčlenjene hipotekarna obrestna mera, pogoji in stroški poravnave, povezani s posojilom.
Stroški in provizije se lahko razlikujejo glede na posojilodajalca in lokacijo. Nekateri posojilodajalci lahko zaračunajo dodatne provizije. Preden oddajo popolno vlogo za posojilo, morajo posojilojemalci primerjati stroške zapiranja refinanciranja različnih posojilnih institucij, preden izberejo hipotekarnega posojilodajalca.