Jemanje pokojnine v enkratnem znesku ponuja prednosti fleksibilnosti in popolnega nadzora, vendar nosi tudi tveganje, da bi jo prehitro zmanjkalo. Izbira pavšalnega zneska nad izplačilom rente pomeni, da upokojenec prejme ves svoj denar vnaprej. Glede na to, kako je načrt strukturiran, pa lahko to pomeni tudi, da se na koncu prenese manj denarja. Običajno je večje tveganje tudi za slabe osebne naložbene odločitve s pavšalnim zneskom. Pavšalna izplačila pokojnine imajo vedno tako prednosti kot slabosti, pravilna izbira pa običajno vključuje skrbno tehtanje vsakega.
Tradicionalna pokojnina je fiksni mesečni znesek, ki se upokojencu izplačuje do njegove smrti. Ob smrti plačila običajno prenehajo. Pri pavšalnem znesku pokojnine pa se upokojencu vnaprej izplača večji znesek denarja, upokojenec pa lahko s tem denarjem dela, kot želi.
Večino časa ljudje, ki se odločijo za izplačilo pavšalnega zneska pokojnine, takoj reinvestirajo izkupiček, običajno tako, da jih naložijo na osebno nadzorovan račun za upokojitev. Vsak denar, ki se preprosto razdeli upokojencu, je v večini jurisdikcij v celoti obdavčljiv, kar je lahko velika pomanjkljivost. Ponovno vlaganje pavšalnih zneskov pokojnine se lahko izogne negativnim davčnim posledicam v večini jurisdikcij.
Za mnoge ljudi je možnost osebnega nadzora pavšalnega zneska in njegove razdelitve ena največjih prednosti možnosti pavšalnega zneska pokojnine. Ustrezne naložbene odločitve lahko pogosto prinesejo večje donose kot bi fiksna mesečna plačila. Fiksna plačila niso pogosto prilagojena inflaciji ali rasti življenjskih stroškov skozi čas.
V primeru nepričakovanih kriz ali finančnih potreb se lahko denar črpa iz pavšalnega zneska, kar je še en plus. Fiksna plačila običajno ne dovoljujejo predčasnih dvigov ali predplačil. Poleg tega upokojenec obdrži denar, ki je razdeljen v enkratnem znesku, tudi če umre takoj zatem. Pri izplačilih rent, ko upokojenec umre, se plačila preprosto ustavijo.
Seveda pa pri pavšalnem znesku pokojnine vedno obstaja tveganje, da bo upokojenec živel veliko dlje, kot je bilo predvideno. V večini primerov se pavšalni zneski in izplačila rente izračunajo na podlagi povprečne življenjske dobe upokojenca. Če upokojenec rentnega načrta živi dlje, kot je bilo pričakovano, bo še naprej zbiral plačila, kot določa načrt. Ko je pavšalni znesek pokojnine razdeljen, se razdelitve opravijo.
Za neizkušenega vlagatelja ali vsakogar, ki se dolgoročno spopada z upravljanjem denarja, je lahko pavšalni znesek pokojnine nevaren, saj ga je mogoče hitro porabiti. Večino časa pavšalni zneski pridejo brez obveznosti. Upokojenec, ki porabi svoj pavšalni znesek v prvih letih ali mesecih lastništva, se lahko znajde slabo pripravljen na prihodnost.
Tehtanje izbire med pavšalnimi zneski in izplačili pokojnin je pogosto težko in zapleteno prizadevanje. Razlika med možnostmi je odvisna od številnih različnih dejavnikov. Za pridobitev jasnega občutka o prednostih in slabostih pavšalnega zneska pokojnine je običajno potrebno skrbno prebrati vso dokumentacijo pokojninskega načrta ter se posvetovati tako s predstavnikom za človeške vire podjetja kot osebnim finančnim svetovalcem. V nekaterih primerih lahko prednosti odtehtajo slabosti – vendar ne vedno.