Hipotekarni svetovalci oddajo vloge za posojilo v imenu posojilojemalcev in proaktivno tržijo posojilne produkte bodočim strankam. Nekdo, ki želi postati pripravnik hipotekarnega svetovalca, mora uspešno končati srednjo šolo, čeprav večina hipotekarnih podjetij ne zahteva, da imajo svetovalci visokošolsko izobrazbo. Predhodne prodajne izkušnje ter poznavanje nepremičnin ali bančništva bodo izboljšale posameznikove možnosti za zaposlitev kot pripravnik.
Čeprav mnogi svetovalci nimajo fakultetne izobrazbe, hipoteke vključujejo zapletene izračune. Običajno je znesek posojila delno odvisen od stopnje dolga prosilca do dohodka, skupni znesek posojila pa bo odstotek vrednosti stanovanja; zato mora biti nekdo, ki želi postati pripravnik hipotekarnega svetovalca, dober v matematiki. Večina svetovalcev se s strankami in zavarovanci posojil povezuje prek e-pošte, kar pomeni, da morajo pripravniki dobro poznati pogosto uporabljene računalniške programe in biti sposobni vnašati podatke brez napak.
Na mnogih področjih več bank tekmuje za posojilojemalce, hipotekarni svetovalci pa so odgovorni za zagotavljanje izpolnjevanja proizvodnih ciljev. Zato mora vsak, ki želi postati pripravnik hipotekarnega svetovalca, imeti predhodne prodajne izkušnje in dobre medosebne veščine. Nekateri posojilodajalci raje najemajo pripravnike, ki so že delali v bankah ali zavarovalnicah, saj je veliko zaposlenih v teh podjetjih zadolženo za neposredno ali posredno prodajo finančnih produktov in storitev. Ljudje, ki imajo izkušnje s trženjem kreditnih kartic, avtomobilskih posojil in podobnih vrst bančnih produktov, se pogosto štejejo za primerne za vlogo hipotekarnega svetovalca. V drugih primerih posojilodajalci najamejo posameznike, ki imajo izkušnje s prodajo izdelkov visoke vrednosti, kot so avtomobili, čolni ali avtodomi.
Predpisi o posojilih v nekaterih državah pomenijo, da morajo ljudje, ki se ukvarjajo s hipotekarno industrijo, uspešno zaključiti usposabljanja, ki jih vodi vlada, ki običajno dosežejo vrhunec z izpitom. Nekatera podjetja zahtevajo, da mora vsak, ki želi postati hipotekarni svetovalec, opraviti ta izpit, preden odda prošnjo za zaposlitev. V drugih primerih podjetja zaposlujejo posameznike, ki imajo široko znanje o panogi in tem ljudem nudijo usposabljanje na delovnem mestu, preden jih sponzorirajo, da se udeležijo predpisanih tečajev in izpita.
Nepremičninski trgi se med regijami razlikujejo in vrste hipotek, ki jih lastniki stanovanj lahko dobijo na enem območju, niso vedno tako na voljo drugje. Zato bo morda moral nekdo, ki želi postati pripravnik hipotekarnega svetovalca, imeti predhodne izkušnje z delom na lokalnem trgu nepremičnin ali posojil. Nekatera podjetja aktivno zaposlujejo licencirane nepremičninske agente za delo kot hipotekarni svetovalci, saj imajo ti posamezniki znanje o nepremičninah in prodajnih tehnikah.