Globalni izvedeni finančni instrumenti so finančne pogodbe med kupci in prodajalci za prihodnje plačilo in dostavo osnovnega sredstva. V času trajanja pogodbe vrednost izvedenega finančnega instrumenta niha z vrednostjo sredstva. Globalni izpeljani finančni instrumenti se večinoma uporabljajo za zaščito pred tveganji in njihovo obvladovanje. Uporabljajo se lahko tudi za špekulacije in naložbene namene.
Obstajata dve vrsti globalnih izvedenih finančnih instrumentov. Izvedeni finančni instrument brez borze (OTC) je izvenborzni produkt, s katerim se trguje prek mreže trgovcev. Izvedeni finančni instrument, s katerim se trguje na borzi, je standardizirana pogodba, s katero se trguje na uradni terminski borzi. Borza zagotavlja pravila in predpise trgovanja. Tveganje nasprotne stranke se na terminskih borzah odpravi prek klirinške hiše.
Izvedeni finančni instrumenti na blago, valute in obrestne mere so po svoji naravi globalni izvedeni finančni instrumenti. Blago, kot sta zlato in nafta, se trguje po vsem svetu. S svetovnimi valutami se trguje tako rekoč XNUMX ur na dan. Z blagom in valutami je mogoče trgovati na terminskih borzah. Z možnostmi za ta sredstva je mogoče trgovati na borzi ali zunaj nje.
Večina največjih svetovnih korporacij obvladuje tveganje z uporabo globalnih izvedenih finančnih instrumentov. Korporacije in finančne institucije obvladujejo tveganje pred spremembami tečajev valut, cen surovin in obrestnih mer. Varovanje tržnega tveganja odpravlja prihodnjo negotovost in zagotavlja zavarovanje pred nestanovitnostjo in spremembami cen.
Izvedeni finančni instrumenti tržnemu špekulantu omogočajo vstop v dolge in kratke pozicije brez dejanskega lastništva sredstva. Možnost obvladovanja velikega kapitalskega sredstva s skromno naložbo obstaja zaradi finančnega vzvoda, ki ga zagotavljajo izvedeni finančni instrumenti. Špekulant lahko trguje na podlagi prihodnjih cenovnih pričakovanj in vključuje strategije, ki niso možne pri trgovanju s trdimi sredstvi.
OTC segment svetovnega trga izvedenih finančnih instrumentov je veliko večji od različice, s katero se trguje na borzi. Izvedeni finančni instrumenti, s katerimi se trguje na borzi, so zaradi standardizacije pogodb hitreje rastoči segment. Prednosti borznega trgovanja so preglednost cen, zmanjšanje tveganj in nižji transakcijski stroški.
Učinkovitost globalnega trga in trgovanje morda ne bosta mogoča brez globalnih izvedenih finančnih instrumentov. Trgi izvedenih finančnih instrumentov so varni in učinkoviti. V segmentu izvedenih finančnih instrumentov OTC je mogoče izboljšati postopke za zmanjševanje tveganj. Trg izvedenih finančnih instrumentov je največji trg na svetu in resnično omogoča globalno tržišče.