Izraz mali trgovec se uporablja za opis podjetja ali podjetja, ki vsako davčno leto zasluži manj od minimalnega zneska prihodka ali prodaje, ki ga je določila vlada. Glavni namen tega razlikovanja je določiti prodajni prag, nad katerim mora podjetje pobrati in odplačati prometne davke ali davke na porabo. Obdavčitev blaga in storitev je določena na mestni, državni in zvezni ravni. Pragovi, ki opredeljujejo malega trgovca, so vsi določeni na teh različnih ravneh.
Čeprav se lahko oprostitev pobiranja prometnih davkov za mala podjetja zdi bonus, je lahko v resnici ovira. Malim trgovcem, ki ne pobirajo davka, običajno ni dovoljeno, da bi bili oproščeni davka ali prejeli dobropis za davke, plačane na drugo blago in storitve. Ta dodatni strošek lahko povzroči težave z denarnim tokom, ki jih večja podjetja nimajo.
Status majhne trgovine običajno najdemo v treh različnih sektorjih: profesionalne storitve, tržne nišne storitve in omejena količina. Zelo redko je v proizvodnji, avtomobilskih storitvah ali distribucijskih podjetjih. Temeljni razlog je, da ti trije sektorji zahtevajo znatne začetne naložbe v opremo, prostor in orodja. Tok prihodkov, ki je potreben za vzdrževanje te vrste izkušenj in pridobitev financiranja, jim preprečuje status malega trgovca.
Poklicne storitve, kot so računovodstvo, svetovanje ali samostojna dela, običajno v prvem letu delovanja ne ustvarijo zadostnega dohodka, da bi dosegli prag prihodkov. Pomembno je omeniti, da je ocenjevalno obdobje opredeljeno kot eno davčno leto. Začetna mala podjetja se morajo posvetovati s svojim računovodjem o mesecu, v katerem se začne davčno leto, in o tem, ali bodo uporabljali koledar ali proračunsko leto. Številna mala samozaposlena ali butična podjetja ohranjajo svoje prihodke pod pragom, da se izognejo odgovornosti za zaračunavanje, evidentiranje in odplačevanje prometnih ali potrošniških davkov.
Nišne tržne storitve, kot so ročno izdelana oblačila, nakit ali ustvarjalni umetniki, imajo zelo majhen trg, ki ga oskrbujejo. Ni nujno, da se raven truda na teh področjih prevede v prihodke. Kot taki se pogosto štejejo za male trgovce.
Distributer z omejenim obsegom blaga, kot je prodajalec na bolšjem trgu, domači prehrambeni izdelki ali kozmetični pripomočki, je majhen trgovec zaradi zneska letnega ustvarjenega prihodka. Te vrste podjetij so običajno obrobne, saj imajo lastniki polni ali krajši delovni čas zaposlitev drugje. Številni ustvarjalni umetniki so začeli kot mali trgovci, ki svoje delo prodajajo na sejmih, v galerijah in na bolšjih trgih. Sčasoma si pogosto ustvarijo bazo zvestih strank, kar jim omogoča prehod v donosen posel.