Izraz »zasebni psihiater« se lahko uporablja za opis psihiatra, ki poleg dela v bolnišnici ali kliniki za duševno zdravje v skupnosti vodi zasebno prakso. V Združenem kraljestvu ali drugih državah, ki imajo nacionalni zdravstveni sistem, lahko izraz »zasebni psihiater« opiše tudi nekoga, ki ne sodeluje v vladnem programu zdravstvenega varstva, ampak namesto tega sprejema zasebno zavarovanje ali denar od pacientov. Psihiatri so zdravniki, ki so specializirani za diagnosticiranje in zdravljenje duševnih motenj in lahko svojim pacientom ponudijo različne storitve, vključno s psihoterapijo in zdravljenjem z zdravili.
V mnogih državah so storitve duševnega zdravja na voljo v različnih kontekstih. Nekatere ustanove, kot so bolnišnice, šole in zapori, imajo lahko enega ali več psihiatrov v osebju za zdravljenje bolnikov, študentov in zapornikov. Številne skupnosti lahko vzdržujejo tudi klinike za duševno zdravje, ki služijo prebivalcem, ki potrebujejo oskrbo. Te klinike lahko zaposlujejo psihiatre za zagotavljanje ocene, zdravljenja in upravljanja z zdravili za stranke. Nekateri psihiatri pa raje niso povezani z ustanovami ali pa lahko delajo za institucijo ali kliniko, hkrati pa ohranjajo zasebno prakso. V takih primerih zasebni psihiater vzdržuje svojo ordinacijo tako, da svoje storitve trži potencialnim pacientom in se ukvarja s svojimi lastnimi poslovnimi zadevami.
V državah, kjer imajo državljani možnost uporabe državnega zdravstvenega sistema ali vzdrževanja zasebne police zdravstvenega zavarovanja ali plačila z gotovino za storitve, se lahko zasebni psihiater odloči za delo zunaj vladne ustanove. Lahko ustanovi popolnoma zasebno ordinacijo ali pa se odloči za povezavo z zasebno bolnišnico ali kliniko, ki ni povezana z javnim zdravstvenim sistemom. Nekateri bolniki morda raje sodelujejo z zasebnim psihiatrom v državah, kjer je sistem duševnega zdravja preobremenjen in kjer je težko dobiti termin za ustrezno oskrbo duševnega zdravja.
Razlogi, zakaj se zasebni psihiater lahko odloči, da ostane nepovezan z institucijo ali nacionalnim zdravstvenim sistemom, se zelo razlikujejo. V nekaterih primerih lahko psihiater meni, da je lahko učinkovitejši, če lahko izbere in izbere svoje paciente ter jim zagotovi storitve, za katere meni, da so ustrezne, ne glede na institucionalne ali vladne proračunske omejitve. V drugih primerih lahko zasebni psihiater preprosto zasluži več denarja z zdravljenjem bolnikov zunaj bolnišnice ali državnega zdravstvenega programa.