Obsežna posojila pomagajo zagotoviti vir dodatnih prihodkov od posojil, ko je že vzpostavljeno že obstoječe posojilo. V bistvu zaokroženo posojilo deluje tako, da obsega neporavnani znesek obstoječega posojila, kreditojemalcu predujme dodaten znesek, nato pa uporabi plačila iz novega posojila za nadaljevanje odplačevanja prvotnega posojila. Ta strategija posojilojemalcu omogoča pridobitev potrebnih dodatnih sredstev, ne da bi ustvaril še eno obveznost, ki jo mora posojilojemalec plačati vsak mesec.
Obseg posojila je običajen način dela z obstoječo hipoteko brez dejanskega prevzema druge hipoteke ali refinanciranja obstoječe obveznosti. Lastniki stanovanj se lahko odločijo, da bodo uporabili ta pristop kot način upravljanja, da bodo še naprej plačevali hipotekarna posojila, hkrati pa še vedno pridobivali sredstva za izboljšave doma. Ker lastnik stanovanja plača posojilodajalcu, ki je podaljšal zaokroženo posojilo, mu ni več treba skrbeti za plačilo hipoteke.
Ker prvotno hipotekarno posojilo še vedno obstaja, bo imetnik zaokroženega posojila prevzel plačilo tega dolga. V bistvu imetnik posojila prejme plačilo od posojilojemalca, nato pa uporabi del tega plačila za mesečno plačilo hipoteke. Zaradi tega je pomembno, da za vsak obrok pri tovrstnih posojilih določite rok zapadlosti, tako da je mogoče pravočasno prejeti in uporabiti mesečno plačilo prvotne hipoteke.
Odvisno od okoliščin je lahko obrestna mera za zaokroženo posojilo nižja od obrestne mere, ki bi jo lastnik stanovanja lahko zahteval za drugo hipoteko. Če ima prvotna hipoteka nižjo fiksno obrestno mero, se lahko uporaba te vrste posojila zlahka primerja s končnimi stroški za posojilojemalca za drugo hipoteko in ugotovi, kateri scenarij je dolgoročno boljši. Pogosto lahko odločitev za popolno posojilo namesto dodatne hipoteke za lastnika stanovanja pomeni znaten znesek prihrankov.