Utež portfelja je odstotek določenega vrednostnega papirja ali vrste naložbe v naložbeni portfelj. Eden najosnovnejših izračunov za tovrstno analizo je določiti dolarsko vrednost lastništva in jo deliti s celotno vrednostjo portfelja. Enak postopek je mogoče slediti z uporabo števila deležev. Določanje tega ravnotežja je eden ključnih dejavnikov alokacije sredstev.
Obstaja več načinov, kako se lahko približa teži portfelja. Ena najpogostejših metod je določitev teže določenega vrednostnega papirja. Analitik lahko izvede tudi izračun, da ugotovi, koliko je portfelj vložen v določeno področje. Možne kategorije vključujejo vrsto podjetja, indeksno izpostavljenost ali geografsko regijo. Te vrste analiz je mogoče kombinirati, da se zagotovijo različni pogledi na celotno naložbo.
Utež portfelja se uporablja za oceno razporeditve sredstev. Gre za fleksibilen proces, ki ga je mogoče oblikovati tako, da ustreza analitikovi naložbeni strategiji. Določanje teže različnih uteži sredstev lahko vlagatelju pomaga določiti, katere spremembe, če sploh, je treba izvesti v različnih sektorjih, da bi povečali skupno uspešnost portfelja.
Čeprav je težo portfelja mogoče določiti s preprostim izračunom, obstaja več zapletenih enačb, ki jih je mogoče uporabiti za izvedbo tovrstne analize sredstev. Nekateri upoštevajo vrsto portfelja, na primer, ali je dolgotrajen, v celoti vložen ali nič vložen. Obstajajo tudi drugi pogoji, kategorije in omejitve, ki lahko povečajo zapletenost enačbe in omogočajo globljo analizo mešanice naložb.
Mnogi analitiki bodo določili težo portfelja kot zgodnji korak pri izvedbi popolne analize razporeditve sredstev. Z določitvijo različnih vrst uteži portfelja in njihovo tehtanjem lahko analitik ustvari optimalno strategijo za prihodnje naložbe. Učinkovitost te metode je odvisna od tega, kako dobro analitik razume, kako ti različni dejavniki delujejo skupaj.
Določanje teže portfelja je del procesa sodobne portfeljske teorije (MPT). To je metoda, pri kateri se sprejme določena količina tveganja v upanju, da bo portfelj dosegel največji donos. Analitik lahko začne ugotavljati tveganje in maksimirati donos z razumevanjem, kako različni dejavniki vplivajo na sestavo portfelja. To je v bistvu način za pridobivanje poglobljenega razumevanja trenutnih naložb, tako da je mogoče njihovo uspešnost oceniti in meriti glede na prihodnje projekcije.