Obstajata dve pogosti metodi, ki jih zaposleni uporabljajo za varčevanje denarja za upokojitev: 401(k), ki ga sponzorira podjetje, ali individualni upokojenski račun (IRA). Oba načrta vključujeta odlaganje odstotka dohodka na račun z odloženimi davki, vendar IRA deluje bolj kot osebni varčevalni račun. Kadar se zaposleni z IRA odloči upokojiti, zapustiti ali zamenjati službo, lahko prejme denar, prihranjen v IRA, kot en pavšalni znesek. To je znano kot IRA rollover.
Ko zaposleni doseže upokojitveno starost ali v nekaterih primerih nekaj let mlajši, se lahko IRA rollover pretvori v ugodnejši upokojitveni račun, imenovan Roth IRA. Roth IRA omogoča imetnikom računov, da se izposojajo proti stanju z manj omejitvami kot standardni IRA. Za primerjavo, načrt 401(k), ki ga sponzorira podjetje, močno omejuje dostop zaposlenih do računov.
Tudi če se zaposleni v podjetju upokoji ali odide, ni dolžan zahtevati prenove IRA. Račun lahko ostane pod okriljem prvotnega podjetja, dokler nekdanji zaposleni ne doseže upokojitvene starosti v drugem podjetju. Večina zaposlenih ima na voljo 60 dni od odpovedi, da ponovno vložijo svoj IRA rollover v nov račun ali naložbeni načrt. To pa je lahko odvisno od števila let, v katerih je zaposleni sodeloval v načrtu IRA. Tako kot pri programih 401(k) je morda treba zaposlenega »v celoti investirati«, kar na splošno zahteva vsaj pet let redne udeležbe.
Mnogi ljudje zahtevajo preoblikovanje IRA zaradi številnih finančnih prednosti. Če se nekdanji zaposleni odloči, da bo svojo IRA obdržal pod nadzorom podjetja v hudi gospodarski stiski, obstaja resnična možnost, da denarja pozneje ne bo. Delodajalci in nekdanji zaposleni lahko sčasoma spremenijo tudi lokacije, zaradi česar je težko slediti starejšim ali neaktivnim IRA. IRA rollover omogoča zaposlenim, da denar nakažejo neposredno na nov račun, s čimer se zmanjša njihova odvisnost od nekdanjih delodajalcev.
Vendar ima IRA rollover nekaj pomanjkljivosti. Delavci, ki se poročijo po ustanovitvi IRA, bodo morda morali poiskati odobritev zakonca, preden imenujejo drugega upravičenca. Če želi imetnik računa IRA kot upravičenca imenovati starša ali drugega sorodnika, jih mora imenovati pred poroko. Če imetnik IRA umre po zamenjavi IRA, lahko zakonec postane edini prejemnik. Stečajni postopek lahko resno vpliva tudi na preoblikovanje IRA. Finančni strokovnjaki predlagajo, da imetniki IRA, ki razmišljajo o stečaju, ne bi smeli zahtevati podaljšanja IRA pred vložitvijo. Denar bi lahko zasegli kot premoženje in ga uporabili na kakršen koli način, ki ga stečajno sodišče oceni kot primerno.