Kot izraz, ki ga je prvi uvedel profesor David F. Bradford z univerze Princeton, je davek X opredeljen kot vrsta progresivnega sistema davka na dodano vrednost. Domneva Davida Bradforda je bila, da bi ta struktura postopnega postopka davka na potrošnjo lahko nadomestila sedanji davčni sistem za tuje družbe, ki delujejo v Združenih državah. Tukaj je nekaj osnov davčnega sistema X, kot jih je opisal dr. Bradford v več svojih ključnih prispevkih na to temo.
Ideja za uvedbo davka X bi omogočila pobiranje davkov v več različnih intervalih med proizvodnim procesom. V bistvu bi bil davek X uveden vsakič, ko bi izdelek zamenjal lastnika. Prvi krog davka X bi bil uveden na surovo blago, ki se uporablja za ustvarjanje izdelkov, ki jih ponuja podjetje. Drugi segment davka X bi zapadel zaradi povečanja vrednosti, ki je nastalo kot posledica uporabe surovin za ustvarjanje uspešnega izdelka, ki bi ga bilo mogoče tržiti in prodajati. Končni del davka X bi nastal na podlagi dejanskih prodajnih cen izdelkov, potem ko so izdelki dejansko prodani potrošniku.
Davek X, ki ga pogosto imenujemo sistem davka na dodano vrednost ali na kratko DDV, se že uporablja v notranjih davčnih sistemih številnih držav po svetu. Na splošno lahko tuji obiskovalci države, ki porabijo blago, ki je proizvedeno doma, zaprosi za in prejmejo povračilo po tem, ko končajo obisk v državi.
Namesto da bi dodatno zapletel davčni postopek, je Bradford domneval, da bi uvedba davka X za Združene države dejansko poenostavila pobiranje davkov od podjetij. Bradford v svojih spisih komentira, da bi uvedba davka X ustvarila stalne davčne prihodke za državo, ki bi jih bilo enostavno dokumentirati in slediti, kar se mu zdi, da sedanji sistem ni sposoben narediti tako učinkovito. Poleg tega bi struktura te oblike kumulativnega ali progresivnega davka pripomogla k temu, da bi bile Združene države bolj ekonomsko konkurenčne drugim državam po svetu, ki so že uvedle podobno davčno strukturo.
Čeprav obstaja veliko razprav o izvedljivosti uvedbe davka X v Združenih državah, je jasno, da podobni progresivni davčni sistemi zelo dobro delujejo tudi v drugih delih sveta. Kot ugleden ekonomist in davčni strokovnjak si je dr. Bradford pred svojo smrtjo leta 2005 ustvaril trden sloves. S svojimi spisi je Bradford pridobil veliko podpornikov za svoj koncept, od katerih mnogi še naprej uporabljajo njegova spisa v interesu reform v trenutni davčni sistem Združenih držav.