Box spread je strategija, ki pride v poštev v praksi trgovanja z opcijami. Ideja, ki stoji za okvirnim razmikom, je ustvariti situacijo, v kateri ni tveganja glede izplačila ukrepov, sprejetih v strategiji. To v bistvu vključuje ustvarjanje verige dogodkov, ki vodijo v predpostavko brez arbitraže. Skupna neto premija, uporabljena v postopku pridobitve, mora biti enaka sedanji vrednosti izplačila pri transakciji.
Box spreads za dosego želenega rezultata uporabljajo vrsto postavk in klicev. V okviru te strategije se lahko vlagatelj odloči, da bo sledil bikovskemu razmiku z medvedjim razponom, da bi ustvaril želeno ravnovesje med premijo in izplačilom. Bikov razpon lahko vključuje dolgo klicno opcijo skupaj s kratko klicno opcijo, ki ji nato sledi medvedji razpon, ki vključuje dolgo prodajno opcijo in kratko prodajno opcijo. To serijo transakcij, ko je diagramirana, je mogoče zlahka prikazati v obliki pravokotnega polja, kar ima za posledico poimenovanje postopka razmik polja.
Več dejavnikov lahko določi, ali je razmik v škatlah izvedljiva možnost za vlagatelja. Stanje arbitraž ima osrednjo vlogo, saj je neposredno prizadeto ravnovesje rezultatov. Pravilna izvedba postavk in klicev bo prav tako močno vplivala na uspeh strategije. Na primer, če se odločite za skrajšanje napačnega klica, bo celotna enačba izpadla in ne bo povzročila ravnovesja med neto premijo in sedanjo vrednostjo, na katero smo pričakovali.
Možno je ustvariti dve različni različici škatlastega namaza. Razpon dolgega polja bo vključeval uporabo štirih možnosti, običajno z istim osnovnim sredstvom in istim terminalskim ali datumom izplačila. To se razlikuje od kratkega razpona, ki običajno vključuje dve možnosti. V obeh primerih se uporablja ista osnovna kombinacija postavk in klicev.