Izraz “terasni vrt” se lahko nanaša na dve različni vrsti vrtov. V nekem smislu je terasni vrt vrt, ki je postavljen na terasi, strehi ali terasi, običajno v hiši, kjer je vrtni prostor omejen. Te vrste vrtov so še posebej priljubljene v urbanih območjih, včasih pa se uporabljajo tudi v restavracijah in drugih obratih. Terasni vrt je lahko tudi vrt, ki je zgrajen v nizu dvignjenih ali “terasiranih” gred ob pobočju hriba. Terasno kmetijstvo je pogosto edini način za izkoriščanje strmega zemljišča, nekaj zelo starodavnih primerov terasnih vrtov pa je mogoče najti v Južni Ameriki in Aziji.
Terasni vrtovi v smislu teras ali strešnih vrtov so lahko okrasni ali funkcionalni, običajno pa so oblikovani s kontejnerskimi rastlinami za lažje upravljanje terase. Vrtnarji lahko na svojih terasah zgradijo tudi dvignjene gredice za vrtnarjenje. Izpostavljenost soncu in dostop do vode sta dve pomembni stvari, ki ju je treba upoštevati pri postavitvi vrta, kot je tudi cilj vrta.
Nekateri radi gojijo sveža zelišča in zelenjavo na svojih terasah, drugi pa si želijo ustvariti zeleno zatočišče. Občasno vrtnarji ustvarijo mešanico obeh. Rastline lahko obložite po terasi za zasebnost ali senco ali pa ustvarite prijetno rekreacijsko območje za stanovalce in goste doma. Pri razvoju tovrstnega vrta se zaradi prostorskih premislekov splača načrtovati vnaprej.
V drugem smislu se lahko vrt na terasi uporablja kot okrasna značilnost krajine, način, kako narediti krajino funkcionalno za vrtnarjenje, ali vir pridelkov. Terasni vrtovi so zgrajeni z izravnavanjem območij pobočja in gradnjo podpornih zidov za preprečevanje erozije. Vrtnarji lahko tudi zasipajo območje, omejeno z podporno steno, da ustvarijo dvignjeno teraso. Pri tej vrsti terasiranja je odvodnjavanje ključnega pomena.
Na območjih, kjer hribi niso del pokrajine, je še vedno mogoče zgraditi terasasti vrt. Nekaterim je všeč terasasto urejanje krajine, ker naredi pokrajino bolj dinamično in zanimivo. Da bi ustvarili terase, bo treba gramoz za drenažo in zemljo za gojenje s tovornjakom pripeljati in vgraditi v vrsto teras, ki so obdržane z lesenimi, opečnimi ali betonskimi zidovi. Ko je ta vrt enkrat ustanovljen, ga je mogoče razviti na različne načine in pogosto pritegne veliko pozornost gostov.