Obdobje izterjave terjatev, znano tudi kot dnevi terjatev, je povprečen čas, ki ga podjetje potrebuje za zbiranje denarja od strank, ki jim je dalo kredit. Ta izračun je še posebej pomemben, ker vpliva na pričakovani denarni tok podjetja. Podjetja uporabljajo izračun tega obdobja zbiranja, da ugotovijo, ali je treba prilagoditi svoje kreditne politike in pogoje, da zagotovijo, da se kredit odobri samo zanesljivim strankam in da se plačila izvedejo pravočasno.
Del računovodskega procesa podjetja je spremljanje kredita, ki ga je odobril strankam, znanega kot terjatve. Postopek terjatev je lahko še posebej zapleten, ker vključuje politike podjetja o tem, kdaj naj odobri kredit, in tudi upravlja pogoje podaljšanja kredita. Podjetje lahko na primer dovoli podaljšanje kredita strankam z določeno minimalno kreditno oceno in jim da 12 mesecev, da v celoti plačajo svoj račun. Ko je kreditna linija odobrena, oddelek za terjatve upravlja račun, vključno z vzpostavitvijo računovodske evidence za vsako kreditno stranko, zbiranjem in evidentiranjem opravljenih plačil, pošiljanjem opomnikov za plačila in ocenjevanjem zamudnih stroškov.
Odločitev, da se stranki dovoli daljši čas za plačilo blaga ali storitev, ki jih prejme takoj, lahko močno obremeni podjetje. Podjetja, ki dajejo kredit, morajo imeti v banki dovolj denarja za plačilo zalog, medtem ko čakajo, da stranke končajo s plačilom izdelkov, ki jih že imajo v lasti. Za učinkovito upravljanje denarnega toka mora podjetje razumno pričakovati, kdaj bo denar prišel na vrata. Imeti mora tudi nekaj vpogleda v način, kako njegove stranke plačujejo svoje račune.
Izračun obdobja izterjave terjatev podjetja upravljavcem omogoča, da ocenijo, koliko časa ostane kreditni račun odprt. Pomaga jim pri odločitvi za rok podaljšanja kredita, ki je dovolj dolg, da stranke privabi k nakupu, hkrati pa ni tako dolg, da podjetje na koncu ne more vzdrževati ravni zalog ali plačati računov. Mnoga podjetja spremljajo obdobje izterjave tekočih terjatev in ga primerjajo s prejšnjimi obdobji kot zgodnji pokazatelj, da so potrebne spremembe kreditnih politik in pogojev. Če se obdobje zbiranja podaljšuje, lahko to pomeni, da mora podjetje zaostriti svojo kreditno politiko ali poskrbeti za dodatno financiranje zalog, da bi nadomestilo spremembo denarnega toka.
Osnovni način za izračun povprečnega obdobja izterjave terjatev podjetja je tako, da vzamemo neporavnano stanje terjatev podjetja na začetku leta in ga prištejemo neplačanemu stanju terjatev ob koncu leta. Znesek delite z dva in rezultat delite z neto prodajo kreditov podjetja. Rezultat pomnožite s 365, številom dni v letu. Rešitev je povprečno število dni, ko kreditni račun ostane v terjatvah za leto.