Prekomerno zavarovanje je vrsta izboljšanja kreditne sposobnosti, prakse, pri kateri podjetje sprejme ukrepe za pridobitev boljše bonitetne ocene od bonitetne agencije z izboljšanjem financ, ki podpirajo zavarovano transakcijo. V primeru prekomernega zavarovanja posojilo pokrije podjetje s sredstvi, ki presegajo posojilo, s čimer omeji kreditno tveganje za upnika in izboljša bonitetno oceno, dodeljeno posojilu. V preprostem primeru bi lahko podjetje pokrilo posojilo v višini 100,000 ameriških dolarjev (USD) s premoženjem v vrednosti 120,000 USD.
Obstaja več razlogov, zakaj podjetja uporabljajo prekomerno zavarovanje pri zavarovanih transakcijah. Pridobivanje visoke bonitetne ocene za vrednostne papirje, zavarovane s premoženjem, je pomembno, saj bo omogočilo prodajo izvedenih finančnih instrumentov z visokimi ocenami, kar bo pritegnilo vlagatelje, ki jih zanima dobiček, a skrbijo tveganja. V združenjih vrednostnih papirjev, združenih in zapakiranih za ustvarjanje izvedenih finančnih instrumentov, je prekomerno zavarovanje tudi taktika, ki se uporablja, da bi bili ti vrednostni papirji videti bolj privlačni. Ponudba visokega zavarovanja bo olajšala tudi pridobitev posojila in zagotovila boljše pogoje posojila, kot je nižja obrestna mera.
Ena od glavnih pomanjkljivosti prekomernega zavarovanja je, kdo določa vrednost sredstev. V kreditni krizi, ki je začela eksplodirati leta 2007, so k temu največ prispevali vrednostni papirji, zavarovani s premoženjem, od katerih so bili mnogi prekomerno zavarovani. Teoretično so bili ti produkti podprti s premoženjem, ki presega njihovo vrednost, kar je znatno zmanjšalo kreditna tveganja, a ko je bila razkrita resnična vrednost teh sredstev, so nekateri od njih doživeli hitro znižanje bonitetnih ocen, med vlagatelji pa se je sprožila panika.
Drugo vprašanje je, da dokler se sredstva uporabljajo za kritje posojila, posojilojemalec nima prostega in jasnega dostopa do njih. Ni jih mogoče prodati ali prenesti, uporabiti za pokritje drugih dolgov ali uporabiti na druge načine, ker jih nadzira upnik. Tako je mogoče vezati sredstva v poskusu pridobitve posojila, kar zmanjša potencialno likvidnost. To lahko povzroči težave, ko mora podjetje hitro zbrati kapital ali želi razprodati sredstva z padajočimi vrednostmi, preden sprožijo izgube.
Povečanje kreditne sposobnosti je na splošno začelo vzbujati polemike med kreditno krizo v zgodnjih 2000-ih, ko so se številna podjetja začela spraševati o praksi in spraševati, ali je prispevala k ustvarjanju balonov na nekaterih področjih trga. Medtem ko so bila orodja, kot je prekomerno zavarovanje, sprva obravnavana kot dragocene stvari za zaupanje vlagateljev, so kritiki namigovali, da so dejansko ustvarila občutek lažnega zaupanja, ki je vodil do slabih naložbenih odločitev.