Premoženjski strateg se ukvarja predvsem s finančnim načrtovanjem in upravljanjem premoženja za družine in posameznike. Naloge običajno vključujejo finančno svetovanje in redna srečanja s strankami ter dejansko razporeditev sredstev in spremljanje. Večina premoženjskih strategov deluje kot upravljavci denarja in daje priporočila o tem, kam je treba vložiti sredstva, in pomaga strankam strukturirati sklade in druga naložbena sredstva, da sčasoma povečajo rast.
Delo premoženjskega stratega običajno ima svoje korenine v finančnem načrtovanju, vendar s pogledom na upravljanje ogromnih količin denarja. Medtem ko lahko finančno načrtovanje velja za vsakogar na kateri koli ravni dohodka, vključno s korporacijami, se strategija premoženja običajno nanaša na premožne ljudi z znatnim kapitalom, ki jim je na voljo. Zelo premožni posamezniki in družine imajo običajno edinstvene pomisleke, ko gre za dolgoročne naložbe, plačila obresti in davčne obveznosti. Strateg premoženja se običajno posveti le vprašanjem na tem področju.
Komunikacija s strankami je ena najpomembnejših nalog premoženjskega stratega. V mnogih pogledih je strateg koordinator strankine finančne “ekipe”. On ali ona mora negovati odnos s strankami in njihovimi družinami, kjer je to primerno. Osebni odnos je pomemben za izgradnjo zaupanja, zaupanje pa je običajno bistveno za odnose, ki se vrtijo okoli upravljanja denarja.
Pomemben del dela je tudi analiza. Potem ko zbere vse družinske finančne podatke in prisluhne njihovim ciljem, mora strateg preučiti različne naložbene možnosti. Strategi imajo običajno strokovno znanje o različnih trgih in naložbenih strukturah in morajo to znanje uporabiti za specifične potrebe in dolgoročne interese stranke.
Večino časa premoženjski strategi pripravijo več različnih potencialnih naložbenih strategij za vsako stranko. Med sestanki bo strateg orisal vsako možnost in razložil razlike, možne koristi in vsa povezana tveganja. Običajno deluje kot coach in pomaga strankam, da sprejmejo najboljšo možno odločitev, medtem ko večinoma ostanejo nevtralni. Končne finančne odločitve morajo biti stranke, čeprav je strateg pogosto neprecenljiv vir in vodilo.
Ko so odločitve sprejete, jih mora strateg izvesti. To pogosto vključuje nakup delnic in obveznic, odpiranje računov vzajemnih skladov in pripravo skrbniških instrumentov, kot zahteva načrt. Strateg mora paziti, da vse dokumentira, kopijo hrani v pisarni in kopijo pošlje strankam. Ponekod je treba finančne in investicijske transakcije prijaviti tudi državnim davčnim organom. Strateg za premoženje je običajno odgovoren za obdelavo vseh potrebnih vlog.
Delo stratega pa je običajno veliko bolj tekoče kot preprosto dodeljevanje sredstev. Pomembna odgovornost je tudi spremljanje naložb in spremljanje njihovih dobičkov in izgub. Strateg mora običajno pozorno spremljati vsa gospodarstva in dati priporočila za premike, ko se spremenijo tržne sile.
Odvisno od tega, kje dela strateg premoženja, ima lahko tudi določene obveznosti do podjetja ali delodajalca. Nekateri strategi so neodvisni, vendar večina dela v podjetjih za načrtovanje, običajno v sodelovanju z drugimi podobno usposobljenimi strokovnjaki. Dodatne zahteve stratega premoženja, kot so zadrževanje strank in sistemi kvot, udeležba na sestankih in redno poročanje o številkah, so pogosto tudi del posla. To včasih vključuje doseganje strank, predstavitve in sodelovanje na konferencah ter oglaševalska prizadevanja.